Bežnému človeku chýbajú potrebné znalosti, čas a kapitál, aby investoval na vlastnú päsť. Práve preto vznikli podielové fondy*. Predstavujú najjednoduchší spôsob, ako sa stať investorom.
*Zákon o kolektívnom investovaní rozlišuje fondy podľa viacerých kritérií. Jedným z nich je členenie na podielové fondy a investičné fondy. Podielové fondy nemajú právnu subjektivitu, vytvára a spravuje ich správcovská spoločnosť. Investičné fondy naopak majú právnu subjektivitu a sú teda investičnými spoločnosťami.
Podielové fondy, na rozdiel od iných investičných produktov, fungujú na základe kolektívneho investovania. Princíp je veľmi jednoduchý. Skupina klientov, ako ste vy, vloží svoje finančné prostriedky do podielového fondu. Ten vytvára a spravuje správcovská spoločnosť. Pri zahraničných fondoch plní svoju úlohu obdobná inštitúcia v krajine, kde správcovská spoločnosť získala licenciu a fond je registrovaný (napr. v Belgicku je to FSMA - Úrad pre finančné služby a trhy). Za vložené peniaze dostanete svoj podiel (napríklad akcie, dlhopisy, vklady v bankách či alternatívne investície) vo vybranom fonde.
Výnosnosť podielových fondov závisí od niekoľkých kľúčových faktorov, ako trhové podmienky alebo podiel dlhopisov a akcií v portfóliu. Hodnota podielov môže na základe týchto faktorov každý deň kolísať. Výkyvy sú však prirodzenou súčasťou trhu. Práve poklesy dávajú príležitosť na nákup podielu za nižšiu cenu, a tým môžete na výkyve v budúcnosti zarobiť.
Predstava ideálnej investície vyzerá takto - vysoký výnos, nízke riziko a ľahká dostupnosť peňažných prostriedkov. Keďže ideálna investícia neexistuje, každý investor si vyberie kompromis medzi požadovaným výnosom, znesiteľným rizikom a potrebnou dostupnosťou, teda likviditou.
Typy podielových fondov a ich charakteristika
Podielové fondy sa líšia svojím zameraním a mierou rizika, čo ich predurčuje pre rôzne typy investorov.
1. Fondy peňažného trhu
Investujú do dlhopisov s kratšou dobou splatnosti a krátkodobých nástrojov, ako štátne pokladničné poukážky či vklady v bankách. Vyznačujú sa nízkym rizikom a stabilnejšími výnosmi. Zmenám v úrokoch sa prispôsobia rýchlejšie. Preto sú vhodné pre opatrnejších investorov.
2. Fondy krátkodobých investícií
Investujú do krátkodobých nástrojov, ako štátne pokladničné poukážky a vklady v bankách. V porovnaní s inými fondmi sa vyznačujú nižšou mierou rizika a nižším výnosom. Sú vhodné pre opatrných investorov, ktorí preferujú vyššiu mieru istoty.
3. Dlhopisové fondy
Ako už napovedá názov, investujú do dlhopisov. V porovnaní s akciovými fondmi sa vyznačujú nižšou mierou rizika, no vyššou ako fondy peňažného trhu. Preto sú vhodné pre investorov, ktorí preferujú stabilnejší výnos a nižšie riziko. Pri investovaní si môžete vybrať z rôznych podskupín - štátnych, komunálnych, bankových alebo korporátnych.
4. Zabezpečené fondy
Skladajú sa z dvoch zložiek - dlhopisová zložka sa stará o požadovanú úroveň zaistenia, akciová zložka dodáva výnos. Bez ohľadu na vývoj trhov môžete získať naspäť investovanú sumu alebo jej väčšiu časť podľa vopred stanovených pravidiel, ktoré vždy poznáte už pri nákupe fondu.
5. Zmiešané fondy
Kombinujú niekoľko typov investičných nástrojov, ako akcie, dlhopisy, hotovosť či vklady v bankách v rôznych pomeroch. Vďaka širokej diverzifikácii môžu využívať stabilnejšie výnosy dlhopisov na vyváženie kolísania cien akcií. Preto sú vhodné pre opatrnejších investorov.
6. Akciové fondy
Pri investovaní do akciových fondov môžete očakávať najvyššie zhodnotenie. Počítajte však s vyššou mierou rizika a veľkými výkyvmi. Akciové fondy sú preto ideálne pre odvážnejších investorov.
Výhody investovania do podielových fondov
Investovanie do podielových fondov je naozaj pre každého. Môžete investovať aj nižšie sumy a vyťažiť z nich maximum. Vďaka kolektívnemu investovaniu aj s malým kapitálom získate hodnotné akcie, cenné papiere či dlhopisy úspešných firiem aj krajín.
Pri podielových fondoch nemusíte sledovať jednotlivé investície ani mať hlboké znalosti z oblasti investovania. O vaše investície sa starajú odborníci zo správcovskej spoločnosti, ktorí sledujú vývoj na finančných trhoch a hľadajú príležitosti na ďalšie dokúpenie alebo odpredaj cenných papierov.
Keď investujete do podielového fondu, vaše investície majú potenciál rásť dlhodobo. Podielové fondy môžete vďaka vysokej likvidite ľahko premeniť opäť na hotovosť, kedykoľvek o to požiadate. Vďaka investovaniu ochránite svoje úspory pred znehodnotením infláciou. Pri investovaní do podielových fondov sa vaša investícia rozloží medzi rôzne triedy aktív, geografické oblasti a ekonomické odvetvia.
Investovanie s ČSOB
Vďaka ČSOB môže investovať do fondov naozaj každý od 15 EUR pravidelne alebo od 150 EUR jednorazovo. Máme pre vás 12 fondov pod kontrolou skúsených manažérov z KBC Asset Management. Stačí si vybrať podľa vašich preferencií.
Základy investovania: Podielové fondy
Dôležité upozornenia
S investíciou do fondu je spojené aj riziko. Úlohou tohto reklamného materiálu nie je nahradiť kľúčové informácie pre investorov, predajný prospekt, štatút/stanovy fondu, ktoré sú k dispozícií v slovenskom jazyku, príp. v anglickom jazyku, a je možné sa s nimi oboznámiť na predajných miestach banky ČSOB, u subdistribútorov a na www.csob.sk v časti Fondy / v časti Individuálni klienti → Sporenie a investovanie → Prehľad Fondov.
Klient sa môže oboznámiť so zhrnutím svojich práv prostredníctvom dokumentu Zásady kategorizácie, ktorý je k dispozícii v slovenskom jazyku na predajných miestach ČSOB a na www.csob.sk v časti Právne informácie/MiFID.
Údaje o minulej výkonnosti nie sú spoľahlivým ukazovateľom budúcej výkonnosti. Zhodnotenia uvedené v inej mene ako v mene EUR (napr. USD, CZK) sa môžu zvýšiť alebo znížiť v dôsledku menových výkyvov. V prípade fondu obsahujúceho v portfóliu akciovú zložku je možné očakávať výrazné kolísanie čistej hodnoty majetku fondu. Daňový režim závisí od individuálnej situácie klienta a v budúcnosti sa môže zmeniť. V súlade so štatútom/stanovami alebo predajným prospektom fondu môže podiel prevoditeľných cenných papierov alebo nástrojov peňažného trhu vydaných alebo zaručených štátmi alebo orgánmi uvedenými v štatúte/stanovách alebo predajnom prospekte prekročiť 35 % hodnoty majetku vo fonde, pričom tento podiel môže dosiahnuť až 100 %. Správca zahraničného fondu je oprávnený ukončiť distribúciu fondu v Slovenskej republike postupom podľa zákona č. 203/2011 Z.z.