Druhý pilier dôchodkového zabezpečenia: Informácie a výzvy

Reforma dôchodkového zabezpečenia a vytvorenie dôchodkového sporenia predstavuje azda najdôležitejšiu reformu druhej Dzurindovej vlády. V systéme súkromných dôchodkov má takmer dva milióny Slovákov investovaných viac ako 17 miliárd eur. Druhý pilier od začiatku roka ponúkol obrovské zhodnotenie majetku najmä sporiteľom, ktorí investovali do indexových fondov. Priemerný ročný výnos v nich dosiahol od 23,53 percenta do 27,83 percenta, v závislosti od konkrétnej správcovskej spoločnosti.

Už pri vzniku druhého piliera bolo jasné, že táto reforma je dlhodobá a že rozdelenie príspevkov dôchodkového poistenia na polovicu medzi starobné poistenie a dôchodkové sporenie bude viesť k výpadkom zdrojov na platbu existujúcich dôchodkov. Lenže prostriedky, ktoré idú na dôchodkové sporenie, nemožno vnímať ako „výpadok“, skôr ako investíciu do budúcnosti. To, čo štát celý čas „nutne“ financuje, sú už priznané dôchodky v roku 2005, pred rokom 2005 či v nasledovných rokoch. Odklon prostriedkov na reformu a sporenie v druhom pilieri mal štát riešiť privatizáciou - na začiatku to bola privatizácia SPP - a inými zdrojmi, ktoré má k dispozícii.

Hneď ako sa k moci dostal Robert Fico, začalo sa s brutálnou deštrukciou reformy, ktorá mala zabezpečiť nielen zníženie negatívnych dosahov dôchodkového zabezpečenia na verejné financie, ale aj presunúť zodpovednosť na budúcich dôchodcov a znížiť ich závislosť od štátu. A to je vlastne kľúčové. Keď chce niekto autokraticky ovládať spoločnosť, najlepšie sa to dá dosiahnuť ekonomickou závislosťou širokých skupín obyvateľov od štátu.

Marketingovo štvornásobný predseda slovenskej vlády Robert Fico „robí pre ľudí“, no v skutočnosti vytrvalo pracuje na deštrukcii II. piliera dôchodkového zabezpečenia, ktorý otvoril už štyrikrát. Robert Fico dlhodobo a hanebne brojí proti 2. pilieru. V minulosti doň zasiahol už niekoľkokrát. Teraz opätovne znižuje príspevky na 4%. Výsledkom budú nižšie dôchodky pre všetkých 1,8 milióna sporiteľov v 2. pilieri.

Výhody indexových fondov a pravidlo 72

Druhý pilier od začiatku roka ponúkol obrovské zhodnotenie majetku najmä sporiteľom, ktorí investovali do indexových fondov. Pre porovnanie, dlhopisové fondy zaznamenali zhodnotenie v rozmedzí od 1,47 percenta do 3,90 percenta.

Jednou z najvýznamnejších zmien, ktorú priniesla predchádzajúca vláda, bolo zavedenie predvolenej investičnej stratégie. Tá automaticky presúva majetok sporiteľov z veľmi slabých dlhopisových fondov do veľmi výkonných indexových fondov. Rozdiel medzi nimi ilustroval predstaviteľ dôchodkovej správcovskej spoločnosti na príklade takzvaného pravidla 72. Ide o jednoduchý vzorec, ktorý sa používa na rýchly výpočet toho, za aký čas sa investícia zdvojnásobí pri určitej ročnej úrokovej miere pomocou zloženého úročenia.

Pravidlo 72 v praxi

Ročné výnosy dlhopisových fondov sa pohybujú v rozpätí jedného až dvoch percent. V prípade indexových fondov je to sedem až desať percent. „Pravidlo 72 hovorí, že v dlhopisovom fonde by trvalo 36 až 72 rokov, kým by sa majetok sporiteľa, odhliadnuc od prichádzajúcich príspevkov na jeho účet, zdvojnásobil z titulu rastu aktív,“ hovorí Matej Varga, predseda predstavenstva a generálny riaditeľ dôchodkovej správcovskej spoločnosti Kooperativa.

Úspory v indexovom fonde sa na základe tohto pravidla zdvojnásobia sporiteľovi každých sedem až 10 rokov. „Už len z toho vyplýva, že pri dlhom časovom horizonte, akým je sporenie na dôchodok, ktoré často dosahuje niekoľko desiatok rokov, bude majetok pre mladých ľudí nad 40 rokov neporovnateľne väčší než by bol v dlhopisovom fonde,“ dodáva M. Varga. Zároveň upozornil, že dlhopisové fondy by mali slúžiť výhradne na stabilizáciu majetku tesne pred dôchodkom, nie na jeho dlhodobé zhodnocovanie.

Indexové fondy navyše výrazne viac ťažia z mechanizmu zloženého úročenia, ktorý prináša dnes málo docenenú výhodu. Ľudia nezarábajú len na zhodnotení vkladov, ale aj na výnosoch, ktoré tieto vklady generujú.

Príklad výpočtu

Na ilustráciu pripravila spoločnosť Kooperativa jednoduchý prepočet: Dvadsaťročný človek bude mať hrubý plat 1 500 eur. Pri súčasnom štvorpercentnom odvode si každý mesiac na svoj dôchodkový účet odvedie 60 eur. Ak si vyberie dlhopisový fond, ktorého ročné zhodnotenie bude dve percentá, o štyridsať rokov bude mať na účte 44-tisíc eur.

Sociálne a ekonomické opatrenia

Bratislava 23. mája (TASR) - Pri dobrých výsledkoch je povinnosťou vlády ponúknuť občanom určitý podiel na hospodárskom raste Slovenska a efektívnejšom výbere daní. Vyhlásil to premiér Robert Fico vo svojom prejave na pracovnom sneme strany Smer-SD a zároveň predstavil 15-bodový sociálny, ekonomický a finančný balíček. Mal by stáť približne 200 miliónov eur.

Prvý sociálny balíček podľa premiéra nemal negatívny vplyv na deficit či verejný dlh. "Bol krytý z efektívneho výberu daní a efektívneho boja s daňovými únikmi. Nebol spojený so žiadnym zvyšovaním daní a odvodov a neboli naň použité žiadne príjmy z predaja štátneho majetku a nemá žiadny finančný vzťah k otvoreniu 2. dôchodkového piliera.

Balíček obsahuje zvýšenie minimálnej mzdy tak, aby sa priblížila k hranici 400 eur, zníženie dane z pridanej hodnoty (DPH) od 1. januára 2016 na 10 % na vybrané základné potraviny, akými sú čerstvé mäso, mlieko, maslo a chlieb, zníženie doplatku na lieky pre deti a dôchodcov, či obnovu spoločných priestorov nemocníc.

Smer-SD má tiež záujem zvýšiť podporu rodín a pomôcť regiónom s vysokou mierou nezamestnanosti. "Pre regióny s mierou nezamestnanosti nad 20 % bude zákonom vytvorený automatický mechanizmus nárokovateľnej podpory týchto regiónov formou zvýhodnenia verejných aj súkromných investícií, budovania cestnej a lokálnej infraštruktúry, podpory zamestnávania, umiestňovania verejných inštitúcií a iných foriem motivácie investovať v týchto regiónoch, zamestnávať a zamestnať sa," priblížil Fico.

Ďalšími opatreniami sú zvýšenie materskej dávky, zvýšenie príspevku na starostlivosť o dieťa do 3 rokov zo súčasnej úrovne 230 eur do úrovne 280 eur. Premiér oznámil aj rozšírenie kapacít materských škôl a výstavbu základných škôl modulového typu. Vláda Roberta Fica plánuje poskytovať rodinám aj príspevok pre deti na školy v prírode a lyžiarske kurzy, chce tiež dotovať pobyty pre sociálne slabšie rodiny v štátnych zariadeniach.

Ďalším opatrením z balíčka je rekonštrukcia nemocníc. Vládna strana má v pláne zaviesť aj príspevky, akými sú napríklad príspevok na zatepľovanie domov a energetické investície v bytovkách, príspevok pre domácnosti na ekologické zdroje energie, taktiež chce zaviesť lacný bankový účet. Banky by toto opatrenie malo stáť 70 miliónov eur. Podľa návrhu každý občan na Slovensku by tak mal mať nárok na jeden bankový účet s výhodnými podmienkami za výhodnú cenu. Ľudia s najnižšími príjmami by ho mali mať zadarmo a väčšina ľudí by mala za takýto účet platiť maximálne tri eurá mesačne.

Súčasťou balíčka je aj opatrenie, ktorým sa má zmeniť platba dane z pridanej hodnoty (DPH) medzi dodávateľmi v stavebníctve. Ako uviedol Fico, cieľom tohto opatrenia je zabrániť tomu, aby malé a stredné podniky ako dodávatelia v stavebníctve nedoplácali na neplatiacich odberateľov. Povinnosť uhradiť štátu DPH v tomto sektore tak má byť presunutá medzi platiteľmi DPH z dodávateľov na odberateľov.

Kritika a kontroverzie

V PS vnímame dôchodok ako jeden zo základných pilierov modernej spoločnosti. Máme však za to, že dôchodcovia majú dostať v prvom rade dôstojných 12 dôchodkov. Vláda namiesto toho naháňa politické body nesystémovým 13. dôchodkom, na ktorý nezarobila. Zaplatia ho tak iní občania alebo budúce generácie.

Vláda odignorovala kritiku o neadresnosti energopomoci aj jasne klesajúce trhové ceny. V rozpočte v roku 2024 na pokračovanie s dotovaním cien energií vyhradila až 1,25 mld eur. Na rok 2025 pôjde na energo pomoc ďalších 235 miliónov zo štátneho rozpočtu a znížia sa aj príjmy štátneho teplárenského holdingu.

V rámci akože konsolidácie vláda presadila aj navýšenie zdravotných odvodov pre zamestnávateľov a SZČO o 1 percentuálny bod. Zamestnávatelia tak po novom odvádzajú 11% a SZČO až 14%. Vláda mala na výber množstvo konsolidačných opatrení, no zvolila si zvyšovanie ceny práce. Zvyšovať cenu práce je najhoršia príjmová možnosť.

Mimoriadne 13. Po kritike, že koalícia neplní sľuby z predvolebných billbordov vláda pretlačila aj extra bonus k 13. dôchodkom za rok 2023. K nastaveniu z ešte Matovičovej vlády vláda pridala bonus v hodnote 300 eur.

Úradnícka vláda pred dvomi rokmi vyčlenila na poľnohospodársku výstavu Agrokomplex 108-tisíc, súčasný minister Richard Takáč až 3,6 milióna eur. Počet vystavovateľov aj návštevníkov bol pritom porovnateľný s rokom 2023.

Minister vnútra Matúš Šutaj Eštok prekrýva množiace sa škandály oslavami Dňa ministerstva vnútra za 700-tisíc, ktoré organizuje v Inchebe. Ministerstvo obrany po drahých oslavách príchodu Cyrila a Metoda zorganizuje v auguste oslavy 81.

Slovenská elektrizačná prenosová sústava nakupila limuzíny za 390-tisíc eur, pritom vyradila aj sedemročné luxusné autá.

Koalíciu opäť dobiehali predvolebné sľuby a tak zaviedla pomoc s hypotékami. V skutočnosti je to neexistujúci problém, okrem iných na to poukázala NBS dátami o hypotékach. Pod zámienkou znižovania cien potravín - ďalší predvolebný sľub - vláda schválila predĺženie a rozšírenie úľavy od sociálnych odvodov do výšky 700 eur pre poľnohospodárov a potravinárov.

Koalícia si legalizovala svoju politickú kampaň výjazdovými zasadnutiami na ktorých nesystémovo rozdáva svojim. Doteraz išla drvivá väčšina peňazí do obcí kde je starosta z koalície.

Namiesto toho, aby investovala do športu, do športovísk pre deti, či do športovcov, vláda sa rozhodla stavať megalomanský olympijský štadión. Kým vláda zavádza nové dane a ľuďom uťahuje opasky, na svojom luxuse nešetrí. Zvýšili si platy a pre Fica a Žilinku pripravili rentu. Zaobstarali si nové luxusné Mercedes limuzíny a na futbal lietajú vládnym špeciálom.

Tabuľka: Niektoré výdavky štátu (v mil. €)

tags: #fico #ucet #dochodcov